原创 三十年河西，手机芯片厂商在走下坡吗？

　　近日，高通传来拆分传闻。高通2015财年(注意是财年)第三季度财报显示，高通第三季度营收为58亿美元，比去年同期的68亿美元下滑14%；净利润为12亿美元，比去年同期的22亿美元下滑47%。高通还预计第四财季的营收和利润也可能低于分析师预估。
 

　　高通还宣布了一项重组计划，称其将考虑改革公司结构和削减14亿美元支出，并裁减15%全职员工。业内在传高通将屈服于投资人需求分拆芯片业务，正在进行战略评估。

　　无独有偶，高通的最大对手联发科近日也公布了2015第二季度财报，数据显示，第二季度联发科营收470.44亿元(新台币，下同，约合人民币92亿元)，相比上一季度(环比)下滑1%。净利润63.77亿元(约合人民币12.5亿元)，相比上一季度下滑12.1%。

　　2015年，高通和联发科都有了麻烦。而就在一年前，这两家公司还是一副蒸蒸日上的样子，利润率与增长率都令人欣喜，为何市场转变的如此之快，手机芯片厂商未来会走下坡路吗？

　　一、其兴也勃焉

　　智能手机的历史很长了，可以追溯到90年代，但是智能手机普及却是iPhone之后的事情，智能手机芯片厂商热闹也就是最近两年。

　　在智能手机兴起之前，MTK是一家做功能手机芯片做的很出色的公司，MT62XX芯片的性价比和稳定性都很好，交钥匙的解决方案，更是受到客户欢迎。但是在功能手机转智能手机的时候，MTK走了弯路。

　　在操作系统不明朗的时候，MTK押错了WM的宝，白白损失了几年，到了MT6577才算是在智能手机芯片市场站稳了脚跟，到了MT6589开始逆袭高通，一直到今天。

　　而高通的崛起更晚，高通初期是不做芯片的，打专利官司吃饭。功能机时代，高通曾经试图在CDMA平台推出芯片解决方案，但是没人理睬。也是到了智能手机时代，特别是3G、4G智能手机时代，高通专利，芯片一把抓，在短短几年崛起成为芯片巨头。

　　鼎盛时期，各家的旗舰手机都是高通的解决方案，传统的博通、TI等大佬都被高通挤出了市场，至今高通市场占有率依然是第一位。

　　但是，从时间角度看，高通也好，MTK也好，大红大紫最早也得从2011年算起，至今不过4-5年而已。领跑的时间并不长。

　　二、门槛的降低

　　通常来说，我们总是把芯片与高科技联系起来。能设计、制造芯片的公司都是高科技公司。智能手机处理器这种包含通讯的芯片就更不用说了。

　　但是，随着智能手机与平板电脑的兴起，产业链的成熟，芯片行业的高科技面具正在被剥落。

　　中国厂商本来在2G时代，就已经有了展讯、锐迪科这些厂商，到了3G时代之后，中国厂商发现只要舍得花钱，购买ARM的授权，自己设计，找台积电或者中芯国际代工，制造出自己的智能手机芯片并不是遥不可及的事情。

　　如果你不需要通讯，瑞芯微、全志做的芯片性价比非常好，如果你需要通讯，展讯、联芯也能满足要求，还有一个实力雄厚的华为海思。

　　拼性价比，高通的低端芯片并不比联芯好，而比性能比规格，海思麒麟也非常强大。

　　智能手机芯片的门槛越来越低，能够进入的厂商越来越多，行业的高利润也就难以保持。高通和MTK优势地位确立只有短短几年，而这就意味着对手追赶超越也只需要短短几年，高通和MTK有了对手。

　　三、垂直整合的问题

　　设计芯片的门槛降低是一回事，更大的麻烦是芯片与手机的垂直整合。

　　手机行业本来分工是很明确的，芯片公司做芯片，方案公司做方案，手机厂商做集成。从功能手机时代的晚期到智能手机的初期一直是这样的。但是，随着手机市场的品牌集中，这个趋势悄悄在变。

　　原本，只有三星一家搞大规模的垂直整合。三星手机用三星的芯片，三星的屏幕，三星的内存闪存。而现在市场占有率高的厂商都在涉足芯片。

　　原本三星只有应用处理器，现在三星已经逐渐开始搞基带处理器，做自己的SOC。

　　苹果以前是不做处理器的，用三星的应用处理器，英飞凌的基带。而现在苹果自己设计应用处理器，用高通的基带。

　　华为以前是没有处理器的，它是MTK和高通的客户，而现在华为全线产品都是华为海思，采用高通和MTK的产品越来越少。

　　甚至小米都与联芯合作，买ARM的授权，挖来高通中国的王翔总，准备做自己的芯片。

　　市场越集中，手机品牌越少，剩下来的厂商都是有规模的，能够向产业链上游延伸，能够自己做手机芯片，来保持竞争优势或者制造差异化。而独立的智能手机芯片厂商日子就会越来越难过。

　　四、趋势不可避免，另辟蹊径才是王道

　　从智能手机的大格局看，欧美智能手机已经饱和，中国市场也到了平台期，亚非拉还有增长空间。但是随着手机品牌的缩减，芯片垂直整合会是趋势。

　　整个智能手机市场发展的速度慢下来，各个手机厂商自己搞芯片。独立的芯片厂商走下坡路也就不可避免了。这个过程不会一蹴而就，会有反复，但是趋势已经不可避免。好日子已经过去，手机芯片厂商需要寻找新的增长点，也许是汽车，也许是智能家居，也许是穿戴式设备，也许是机器人……